نموذج حساب العائد التراكمي

ما هو نموذج حساب العائد التراكمي؟

هو نموذج يتعامل مع إجمالي الخسائر أو الأرباح الناتجة عن الاستثمارات في مشروع محدد أو محفظة استثمارية خلال فترة زمنية محددة. فينتج عن النموذج نسبة مئوية تعبر عن مقدار الربح أو الخسارة الناتج من المبلغ الأصلي.

ما هي معادلة نموذج حساب العائد التراكمي؟

معادلة حساب معدل العائد التراكمي تعتمد على الحساب السنوي لجميع الأرباح أو الخسائر التي تعرضت لها الشركة. فهامش الربح أو الخسارة يتغير بناءً على المتغيرات الخاصة بالسنة أو الشهر أو اليوم. المعادلة لحساب العائد السنوي هي كما يلي:

القيمة الحالية للاستثمارات أول الفترة - القيمة الأولية للاستثمارات آخر الفترة / القيمة الحالية للاستثمارات أول الفترة

حساب العائد التراكمي يأخذ المتغيرات في الاعتبار، فعلى سبيل المثال:

تم استثمار مبلغ 100,000 دولار في مشروع محدد، بلغت عائدات السنة الأولى حوالي 10,000 دولار. بينما بلغت عائدات السنة التالية 15,000 دولار، وقد بلغت العائدات السنة الثالثة 9,000 دولار. ما يجعل إجمالي العائدات 34,000 دولار. معدل العائد التراكمي هو 34,000/ 100,000 = 34%. أما إذا نظرت إلى معدل العائد السنوي، فستجد أنه متغير على حسب السنة. فالسنة الأولى معدلها بلغ 10%، بينما بلغ معدل السنة الثانية  13.6%، أما معدل السنة الثالثة فقد بلغ 7.2%.

يمكن تطبيق المعادلة التالية في حالة التداول في سوق الأوراق المالية لتحديد معدل العائد اليومي:

(سعر إغلاق الأمس - سعر إغلاق اليوم) / سعر الاغلاق الأمس

ومع ضرب قيمة العائد في المبلغ الأصلي يمكن الحصول على العائد التراكمي.

أهمية نموذج حساب العائد التراكمي

ترجع أهمية نموذج حساب العائد التراكمي إلى عدة نقاط وهي:

1- توفير تقييم دقيق للاستثمار

يمكنك من خلال النموذج متابعة أداء الاستثمارات والتعرف على قيمة الأرباح والخسائر. فمن خلال نموذج العائد التراكمي، يمكنك الحصول على قيم تشير إلى اتخاذ القرارات الصحيحة لشركتك.

2- تسهيل المقارنة بين الاستثمارات

من خلال نموذج حساب العائد التراكمي، يمكنك التعرف على الاستثمار الأفضل أداء بين مختلف أنواع الاستثمارات بالمقارنة بين عناصرها.

3- تقييم المخاطر المتربطة بكل استثمار

كل استثمار له مخاطره ومميزاته. من خلال النموذج، يمكن بسهولة التعرف على الاستثمارات المتوقع استمرارها، وتلك التي ينبغي الاكتفاء بهذا القدر المستثمر، منعًا لحدوث نزيف نقدي متوقع.

عناصر نموذج حساب العائد التراكمي

تتضمن عناصر نموذج حساب العائد التراكمي ما يلي:

1- التاريخ:

يعبر عن التاريخ الذي يتم فيه تقدير قيمة الاستثمارات.

2- سعر السهم عند الإغلاق أو القيمة الحالية للمشروع:

كل سهم له قيمة تتغير يوميًا في سوق تداول الأسهم. بناءً على هذه القيمة، يمكن بسهولة تحديد نسبة الزيادة أو الانخفاض في العائد، وذلك في حالة أن الاستثمار في محفظة أسهم.

3- معدل العائد اليومي/الشهري/السنوي:

هو النسبة التي يمكن من خلالها تحديد القيمة الواقعية الحالية للاستثمارات طبقًا للتاريخ.

4- قيمة العائد التراكمي:

هو قيمة العائد الناتجة عن الزيادة أو النقص في معدل  العائد.

كيفية استخدام نموذج حساب العائد التراكمي

يمكن استخدام نموذج حساب العائد التراكمي كما يلي:

1. ادخل التاريخ الذي ترغب به حساب العائد.

2. حدد القيمة الابتدائية للمشروع أو محفظة الأسهم. 

3. ضع القيمة الجديدة للمشروع في الخانة.

4. عيًن قيمة النسبة الخاصة بمعدل العائد.

5. اعرف القيمة الحالية للاستثمار. 

مَن المستفيدين مِن نموذج حساب العائد التراكمي؟

يحتاج المستثمرون إلى نموذج حساب العائد التراكمي لمتابعة جودة الاستثمارات وكفاءة أدائها دوريًا.